Bracket Order
The strategic one
Een Bracket Order is een ordertype dat een primaire order combineert met twee tegenorders. Deze zijn bedoeld om beleggers vooraf ingestelde niveaus te laten bepalen voor het nemen van winst en het beperken van mogelijke verliezen.
Lees meer over dit ordertype.
Wat is een Bracket Order?
Een Bracket Order bestaat uit drie onderdelen: een primaire order (kopen of verkopen), een take-profit order en een stop-loss order. De primaire order wordt eerst uitgevoerd, terwijl de twee andere orders automatisch in de markt worden geplaatst om potentiële winst veilig te stellen of verliezen te beperken zodra de primaire order is uitgevoerd.
LET OP: Wanneer u een bracket order gebruikt, worden zowel winstneming als risicobeheer vooraf ingesteld door een take-profit en een stop-loss niveau te bepalen. Hoewel dit meer controle biedt over het beheer van de positie, kunnen uitvoeringsprijzen afwijken van de ingevoerde niveaus door marktomstandigheden zoals volatiliteit of lage liquiditeit. Grote koersschommelingen of gaps kunnen leiden tot andere uitkomsten dan bedoeld.
Belangrijkste kenmerken
Drie orders in één
- Door een primaire order te combineren met een take-profit en een stop-loss order kunnen beleggers hun instap- en uitstapniveaus bepalen, wat een meer gestructureerde handelsaanpak ondersteunt.
- Zodra de primaire order is uitgevoerd, worden de take-profit en stop-loss orders automatisch geplaatst. Hierdoor hoeft de positie minder continu opgevolgd te worden, omdat de vooraf ingestelde voorwaarden de gekoppelde orders activeren zodra de markt deze bereikt.
Vooraf ingestelde uitstapniveaus
- Door vooraf uitstapniveaus vast te leggen, vermindert de nood aan voortdurende monitoring. De gekoppelde orders worden automatisch geactiveerd zodra de markt de ingestelde niveaus bereikt.
- Deze vooraf gedefinieerde niveaus kunnen helpen om een meer gedisciplineerde aanpak te hanteren, zeker in volatiele marktomstandigheden.
Hoe werkt het?
Bij het plaatsen van een bracket order moet u drie belangrijke onderdelen opgeven: de primaire order, een take-profit order en een stop-loss order.
Kooporder
Een kooporder wordt vergezeld door twee verkooporders:
- De take-profit is een sell limit order die boven de aankoopprijs wordt geplaatst. Deze probeert de aandelen te verkopen met winst indien de koers stijgt.
- De stop-loss is een sell stop order die onder de aankoopprijs wordt geplaatst. Deze dient om potentiële verliezen te beperken indien de koers daalt.
Verkooporder
Een verkooporder wordt vergezeld door twee kooporders:
- De take-profit is een buy stop order die onder de verkoopprijs wordt geplaatst. Deze is bedoeld om aandelen terug te kopen aan een lagere prijs indien de koers daalt.
- De stop-loss is een buy limit order die boven de verkoopprijs wordt geplaatst. Deze kan een terugkoop activeren indien de prijs onverwacht stijgt, om verdere verliezen te beperken.
Voorbeeld:
Stel dat u 100 aandelen ABC wilt kopen voor 220 EUR. Tegelijk wilt u een stop-loss order instellen om de aandelen te verkopen als de koers daalt tot 215 EUR. U stelt ook een take-profit order in voor het geval ABC tijdens de sessie stijgt tot 230 EUR.
- Scenario 1: De koers van ABC stijgt tot 230 EUR. Uw gekoppelde limit sell order wordt geactiveerd en de positie wordt op dat niveau gesloten, wat resulteert in een gerealiseerde winst.
- Scenario 2: De koers van ABC daalt tot 215 EUR. Uw stop-loss order wordt geactiveerd en een verkooporder wordt uitgevoerd op dat niveau, waardoor het potentiële verlies wordt beperkt.
In beide gevallen wordt de resterende niet-geactiveerde gekoppelde order automatisch geannuleerd door het systeem.
Wanneer u een bracket order gebruikt, worden zowel winstneming als risicobeheer vooraf ingesteld door een take-profit en een stop-loss niveau te bepalen. Hoewel dit meer controle geeft over het beheer van de positie, kunnen uitvoeringsprijzen nog steeds verschillen van de ingevoerde niveaus door marktomstandigheden zoals volatiliteit of lage liquiditeit. Grote koersschommelingen of gaps kunnen tot andere uitkomsten leiden dan bedoeld.
Voordelen en nadelen
Voordelen
Nadelen
- Risicobeheer:
Een Bracket Order helpt het risico te beheren door automatisch take-profit en stop-loss orders te plaatsen, met vooraf gedefinieerde uitstapniveaus.
- Complexiteit:
Bracket Orders zijn complexer dan eenvoudige market of limit orders, wat uitdagend kan zijn voor beginners.
- Geautomatiseerde uitvoering:
Zodra de primaire order wordt uitgevoerd, worden de gekoppelde orders automatisch ingediend, waardoor u minder handmatig hoeft op te volgen.
- Marktomstandigheden:
In volatiele of illiquide markten kunnen stop-loss orders worden uitgevoerd aan minder gunstige prijzen dan bedoeld.
- Flexibele winstdoelen:
Beleggers kunnen specifieke prijsniveaus instellen voor mogelijke winstneming.
- Gedeeltelijke uitvoering:
Bij lage liquiditeit kunnen gekoppelde orders gedeeltelijk en tegen verschillende prijzen worden uitgevoerd.
Hoe koppelt u een Bracket Order aan een hoofdorder via LYNX
Log in op LYNX+ en zoek de onderliggende waarde die u wilt kopen of verkopen via ISIN, naam of ticker.
Selecteer de knop Kopen of Verkopen rechtsboven; het orderticket opent rechts. Hier definieert u uw primaire order. Om een Bracket Order toe te voegen kunt u deze instellen via + Voeg target of stoploss toe.
Na het instellen van uw Profit Taker en Stop Loss kunt u de orderdetails bekijken in het overzicht.
Om door te gaan, klikt u op Order verzenden, of op Annuleren om het order te verwijderen.
Log in op het TWS en open uw watchlist.
Maak een orderregel aan door met de rechtermuisknop op de ticker te klikken en Koop of Verkoop te selecteren. Nadat u dit hoofdorder hebt gedefinieerd, klikt u met de rechtermuisknop op de orderrow en selecteert u Attach > Bracket Order.
U kunt nu de Profit Taker (winstnemer) en de Stoploss definiëren door de limiet- en stopprijzen aan te passen.
Als u klaar bent, klikt u op Preview. U kunt de details van uw order bekijken. Om te bevestigen, klikt u op Override and Transmit.
Zoek in de app het product dat u wilt kopen of verkopen. Nadat u op één van deze producten hebt geklikt, wordt het orderticket geopend.
Open, zoals op de afbeelding te zien is, het onderdeel Attach Order en kies Bracket Order. U kunt nu de hoofdorder, de winstnemer en de stoploss definiëren door de limiet- en de stopprijzen aan te passen.
Zodra u klaar bent, klikt u op Preview. U kunt de details van uw order bekijken.
Veeg naar rechts over de knop Slide To Submit om het order te verzenden.
Tips voordat u een Bracket Order indient
Wanneer u een bracket order indient, is het belangrijk enkele kernpunten te overwegen om een zo goed mogelijke uitvoering te bereiken en onverwachte uitkomsten te beperken.
Juiste ordertype
Bepaal of u een market order of limit order gebruikt voor uw primaire order.
- Een limit order geeft controle over de instapprijs.
- Een market order geeft voorrang aan onmiddellijke uitvoering.
Afstemmen op tijdshorizon
Kortetermijntrades maken vaak gebruik van nauwere stop-loss- en take-profitniveaus, terwijl langetermijntrades bredere marges kunnen hanteren.
Testen met paper trading
Als u niet vertrouwd bent met Bracket Orders, overweeg dan om te oefenen in een paper trading-omgeving om de werking te leren kennen zonder kapitaal te riskeren.
Veelgestelde vragen
Welke ordertypes kunnen in een bracket order worden opgenomen?
Een Bracket Order bevat doorgaans een market of limit order voor de instap, een limit order voor mogelijke winstneming en een stop-loss order om het neerwaartse risico te beperken.
Kan ik een bracket order plaatsen voor zowel long- als shortposities?
Een Bracket Order kan worden overwogen wanneer u zowel de winst- als verliesniveaus vooraf wilt vastleggen, vooral in markten met grote koersschommelingen.
Wanneer moet ik een bracket order overwegen?
Een bracket order is ideaal als u vooraf gedefinieerde uitstappunten wilt instellen voor zowel winstneming als verliesbeperking, vooral in volatiele markten waar prijzen snel kunnen fluctueren.
Hoe stel ik de winstdoelen en stop-loss niveaus in bij een bracket order?
U kunt het winstdoel instellen op een vast niveau boven uw instapprijs en de stop-loss onder de instapprijs. Houd er rekening mee dat marktbewegingen kunnen leiden tot uitvoeringen aan andere prijzen dan bedoeld.
Hoe koppel ik een Bracket Order aan een huidige positie in TWS?
Klik met de rechtermuisknop op de positie waarvoor u een bracket order wilt maken. Selecteer Selecteer Trade en Create Target/Stop Exit Bracket.
U kunt nu de Profit Taker en de Stop Loss definiëren door de limiet- en de stopprijzen aan te passen.
Klik op Preview als u klaar bent. U kunt de details van uw order bekijken. Om te bevestigen, klikt u op Override and Transmit.
Hoe koppel ik een Bracket Order aan een huidige positie in LYNX+?
Log in op LYNX+ en klik op Portefeuille in de linkerbovenhoek.
Ga naar Posities en klik op de drie puntjes aan de rechterkant van de positie waarvoor u een bracket order wilt indienen en selecteer Koppel Order. Onder Voeg target of stoploss toe kunt u een stoploss invoeren en een target (winstnemer) bijvoegen. Nadat u het orderticket aan uw voorkeuren hebt aangepast, kunt u de details van het order bekijken in de Samenvatting.
Om verder te gaan, klikt u op Verzend Order om te verzenden of op Annuleer om het order te negeren.
Hoe koppel ik een Bracket Order aan een huidige positie in LYNX Trading App?
Log in op de LYNX Trading app en navigeer naar uw portfolio. Selecteer de positie waaraan u een Bracket Order wilt koppelen.
Onderaan ziet u een kleine pop-up samenvatting van uw positie. Selecteer de knop Exit Strategy en definieer uw winstnemer en stoploss.
Zodra u klaar bent, klikt u op Preview. U kunt de details van uw order bekijken. Veeg naar rechts over de knop Slide To Submit om het order te verzenden.
Bekijk andere ordertypes
Market Order
Ordertypes
Een market order is een instructie om een financieel instrument zo snel mogelijk te kopen of te verkopen tegen de best beschikbare prijs op de beurs. Ze geeft prioriteit aan de snelheid van uitvoering boven prijscontrole.
Hier leest u meer over dit ordertype
Limit Order
Ordertypes
Een limit order is een instructie om een financieel instrument te kopen of verkopen aan een opgegeven prijs of beter. Ze biedt prijscontrole, maar uitvoering is alleen mogelijk als de markt de ingestelde limietprijs bereikt.
Hier leest u meer over dit ordertype
Stop Order
Ordertypes
Een stop order wordt geactiveerd zodra een vooraf bepaalde stopprijs is bereikt. Daarna verandert ze in een market order om het financiële instrument te kopen of verkopen.
Hier leest u meer over dit ordertype
Stop Limit Order
Ordertypes
Een stop limit order wordt geactiveerd zodra een vooraf bepaalde stopprijs is bereikt. Na activatie verandert ze in een limit order aan de door de gebruiker ingestelde limietprijs.
Hier leest u meer over dit ordertype
Trail Order
Ordertypes
Een trail order past de stopprijs automatisch aan met een vast bedrag of percentage wanneer de marktprijs beweegt. Zo kan het order stijgende of dalende trends volgen.
Hier leest u meer over dit ordertype
Trail Limit Order
Ordertypes
Een trail limit order past de stopprijs automatisch aan met een vast bedrag of percentage naargelang de markt beweegt. Zodra de stopprijs wordt bereikt, wordt een limit order geplaatst aan het vooraf bepaalde limietniveau.
Hier leest u meer over dit ordertype
Market if Touched Order
Ordertypes
Een Market if Touched order wordt geactiveerd wanneer de markt een vooraf ingestelde triggerprijs bereikt. Na activatie verandert ze in een market order die wordt uitgevoerd tegen de best beschikbare prijs.
Hier leest u meer over dit ordertype
Limit if Touched Order
Ordertypes
Een Limit if Touched order wordt geactiveerd wanneer de markt een vooraf bepaalde triggerprijs bereikt. Zodra dat gebeurt, verandert ze in een limit order aan de door de gebruiker opgegeven prijs.
Hier leest u meer over dit ordertype